時間：2023-03-24 15:20:16
序論：在您撰寫區域金融論文時，參考他人的優秀作品可以開闊視野，小編為您整理的7篇范文，希望這些建議能夠激發您的創作熱情，引導您走向新的創作高度。
20世紀70年代以來，金融創新蓬勃發展。由于世界經濟的不斷發展和變化，匯率、利率變動頻繁，國際銀行業競爭加劇，再加上科學技術特別是通訊技術的迅速發展，傳統的金融業務已經不能滿足銀行自身發展的需要和客戶融資的要求，從而推動著金融不斷的創新和發展。金融領域發生了革命性的變化，人們將金融領域的這一系列變化稱之為“金融創新”。當代區域金融創新理論起源于本世紀50年代末、60年代初，至80年代形成，進入90年代如火如荼。
一、國外理論研究現狀
為了從理論上闡述區域金融創新，西方經濟學家陸續提出不少不同的見解，由此產生了許多不同的理論流派，形成了色彩繽紛的當代區域金融創新理論流派。
在20世紀60年代-90年代,歐美國家有大量的學者研究了區域金融問題,根據SheilaC.DOW、CarlosJ.Rodriguez-Fuentes(1997)的研究,西方關于區域金融的研究主要是從宏觀貨幣經濟學展開的,研究的主要內容有:貨幣政策的區域效應(貨幣主義模型和凱恩斯主義模型)、公開市場操作的區域影響、區域貨幣乘數、區域金融市場(區域利率差異、區域信貸市場),此外,一體化金融市場內部區域金融發展差異的影響(LuigiGuiso、PaolaSapienza和LuigiZingales(2002)、Jayaratne和Strahan(1996)也是西方區域金融研究的重要方面。
西爾柏（W.L.Silber）從供給角度來探索金融創新。西爾柏研究金融創新是從尋求利潤最大化的金融公司創新最積極這個表象開始的，由此歸納出金融創新是微觀金融組織為了尋求最大的利潤，減輕外部對其產生的金融壓制而采取的“自衛”行為。西爾柏從金融機構的金融業務和工具創新分析框架中推出的金融創新理論對于從供給角度研究金融創新時具有重大理論意義的。
凱恩（E.J.Kane）提出了“規避”的金融創新理論。所謂“規避”，就是指對各種規章制度的限制性措施實行回避?！耙幈軇撔隆?，則是回避各種金融控制和管理行為。它意味著，當外在市場力量和市場機制與機構內在要求相結合，回避各種金融控制和規章制度時就產生了金融創新行為。
希克斯（J.R.Hicks）和尼漢斯（J.Niehans）提出的金融創新理論的基本命題為“金融創新的支配因素是降低交易成本”。這個命題報考兩層含義：（1）降低交易成本是金融創新的首要動機，交易成本的高低決定金融業務和金融工具是否具有實際意義。（2）金融創新實質上是對科技進步導致交易成本降低的反應。
威廉·L·斯爾帕(William.L.Silber),美國著名的經濟和金融學家,他在1983年5月發表了《金融創新的發展》一文,在文中他詳細闡述了金融創新的原因,并用直線程序模型加以說明。斯爾帕認為：創新活動是經濟推動力的產物，在金融部門中，不定期的觀察結果表明大多數金融成果都源于經濟刺激。金融創新是微觀經濟的框架，它是約束誘導、技術的進步和立法的結果。
二、國內理論研究現狀
對中國區域金融創新的研究，中國的金融學者們做了較為系統的理論研究。
張軍洲博士在《中國區域金融分析》（1995）中提出了區域金融的概念內涵：區域金融理論是以現代市場經濟條件下的金融發展空間結構變動規律為研究對象的。區域金融是指一個國家金融結構與運行在空間上的分布狀況，在外延上表現為具有不同形態、不同層次、和金融活動相對集中的若干金融區域。他對區域金融概念的內涵要素進行了如下界定：一是空間差異要素。二是金融結構與發展水平要素。三是吸收與輻射功能差異要素。四是環境差異要素。這些要素的差異形成了區域金融概念的豐富內涵。
唐旭博士在《貨幣資金流動與區域經濟發展》（1999）中主要從區域經濟發展的動力、類型出發，討論了區域經濟發展引起的資金流動的原因、途徑、趨勢、效果，以及資金流動引起的經濟效果的實證分析；指出隨著經濟計劃體制的轉型，資金流動管制有了很大的放松，直接導致了區域資金流動的加大；提出了在了解國內資金分布和流動規律的基礎上，制定差別政策，顯得日益重要。
殷得生和肖順喜在《體制轉軌中的區域金融研究》中對體制轉軌中的中國區域金融發展做了較為系統的研究，他們運用實證的方法研究了我國東西部區域金融的差距，運用交換和分工等原理，提出中國區域金融協調發展的一些措施。他們在方法論上有所突破，他們認為區域金融發展與區域金融結構構成了區域金融研究的主題，也是區域經濟學發展的核心。他們強調了中央、地方與企業三方的利益沖突，蘊涵了博弈論的思想。他們的研究較為全面。
劉仁武博士在《區域金融結構和金融發展理論與實證研究》（2002）中通過區域金融結構和進入發展理論框架，運用實證的方法討論了區域金融的均衡、區域金融調控、區域金融風險控制的問題。劉仁武對金融結構和金融發展的概念進行了創新，提出了金融結構健全和金融發展可持續的理論框架。
支大林博士在《中國區域金融研究》(2002)中對區域金融的重要概念和范疇進行了理論界定，認為區域金融反映的是一個國家或地區金融結構與運行在空間上的分布狀態;提出區域金融成長的概念;指出時空性、層次性、吸引與輻射性和環境差異性共同表現為區域金融的屬性;從質和量兩方面對區域金融成長的規定性進行了分析和概括。
三、區域金融創新理論研究的展望
區域金融創新理論的提出，主要是基于全球一體化的金融中心創造出連續24小時連續運轉的金融市場。作為國際經濟發展過程中起著血液循環作用的金融市場，其蓬勃發展的基礎是金融創新。隨著社會經濟的發展，區域金融創新成為影響經濟發展的關鍵因素，從而區域金融創新理論在區域經濟發展中的作用也日益重要。因此區域金融理論還將面臨更多挑戰，需要我們不斷完善。
參考文獻：
[1]Shaw,E.,FinancialDeepeninginEconomicDevelopment,Oxford：OxfordUniv.Press,1973
[2]Austin,TheProvinceofJurisprudenceDetermined,BeiJing：ChinaRenminUniv.Press,2001
[3]楊星．金融創新．廣東經濟出版社，2000
[4]徐進前．金融創新．中國金融出版社，2003
[5]張軍洲．中國區域金融分析．中國經濟出版社，1995
[6]唐旭．金融理論前沿課題．中國金融出版社，1999
[7]殷得生，肖順喜．體制轉軌中的區域金融研究．學林出版社，2000
論文摘要:隨著市場經濟的發展,我國區域經濟一體化的趨勢愈來愈明顯加入WTO后,外資商業銀行以經濟區域為中心以市場為導向配置金融資源的模式對國有銀行傳統的以行政區域配置資源的模式形成了沖擊,競爭的壓力迫使國有銀行加強區域間的協調與配合而我國東中西梯次發展的區域發展政策也對金融機構跨區域金融服務提出了要求但目前行政區劃地方利益國有銀行傳統機構設置模式等方面的因素對建立區域間金融服務協調機制形成制約,亟需通過建立機制搭建平臺和完善各種服務手段來實現區域金融服務協調與互動,適應和推進區域經濟一體化的發展
市場經濟的發展使得區域經濟一體化的趨勢日益凸現金融做為經濟發展的核心和動力,建立跨區域的金融市場已是勢在必行而如何立足于開放統一的區域金融市場,使金融機構根據區域間要素稟賦合理分工,形成相互促進優勢互補和共同發展的金融服務協調機制,是當前中央銀行發展和國有金融企業改革的重要方面
一跨區域金融服務需求及金融服務協調機制現狀
(一)在金融全面開放的新形勢下,區域金融服務協調機制尚未建立
區域經濟的發展,使得金融機構的業務對象以經濟圈的形式聚集,其客戶的業務范圍結算方式關聯企業均依存于特定的區域經濟市場在中國加入WTO之后,中小股份制銀行,特別是外資銀行,從中心城市輻射周邊城市甚至內地的經營策略順應了當前的區域市場經濟需要,其對行政區域劃分色彩分明的國有銀行經營格局形成了沖擊和挑戰由于市場沒有行政區域的概念,故傳統的行政政地域概念實際上是將生產要素和服務要素的循環切斷,這將提高銀行的發展成本行政經濟和市場經濟的矛盾在金融服務的問題上逐漸形成了對撞圍繞客戶需求規?；s化趨勢跨區域提供金融服務的問題凸現在中央銀行和各國有商業銀行面前
(二)金融機構尚未形成與我國區域發展規劃相配套的服務機制
區域經濟是各國和世界經濟發展的重要支撐力量,加快東中西部協調發展,是我國區域發展戰略按照我國依托中西部發展東部,發展東部帶動中西部的區域發展戰略,我國中西部地區正進入發展的黃金期和加速期,各種市場要素急需由東部向中西部流動而日前,由于機制的缺失,金融資源的配置反其道而行之,各種金融資源正加速由西向東流動,形成東部金融資源過剩而西部金融資源不足的局面,在一定程度上弱化了國家區域發展政策效應
(三)在區域經濟圈的形成過程中,區域金融服務市場的建設相對滯后
我國幅員遼闊,在多年的發展中逐漸形成了各區域獨特的資源稟賦和經濟金融格局各區域在資源稟賦等諸多方面優劣勢差異明顯具有互補性,建立有效的市場配置機制可以實現區域間的良性互動和協調發展從區域經濟理論上來說,金融是區域經濟發展的第一推動力和持續推動力,是區域經濟合作的重要紐帶而目前,我國區域國有銀行間在金融服務上未實現真正意義上的協調與合作區域間金融機構更多地表現為競爭關系,行政壁壘業務壁壘和政策壁壘較大程度存在著,即使同一家國有商業銀行不同區域間的合作也是單一項目上的低層次合作,能夠促使跨區域金融資源有效流動的市場機制遠末建立因此,金融機構,特別是中央銀行和國有商業銀行在經營管理模式上必須進行深層次的改革,實現跨區域的金融服務,以體現效率的同時,實現金融資源配置的公平
(四)行政區域內金融服務尚未建立有力的監管協調機制
人民銀行銀監會分設后,對金融業金融服務工作的組織管理和協調職責一直未有明確規定,這一點上,中央銀行和監管部門既存在著職能交叉又存在著管理真空,導致一定行政區域內金融機構的金融服務工作缺乏外部協調機制的有效制約,各金融機構間的統籌配合不夠,服務效率和水平難以提高比如,在人民幣管理征信建設反洗錢等服務工作上,各行缺乏有效的協調配合機制,工作合力不足
二制約跨區域金融服務協調機制建設的主要障礙分析
(一)國有商業銀行按行政區域分工的模式不適應區域經濟的發展要求
目前,國有銀行網點機構是接照省級行政區劃被劃分,每個分支機構的經營范圍被嚴格限制在行政區劃之內,這一局面無疑大大削弱了國有銀行的跨區域服務能力相對而言,外資銀行和一些股份制銀行的地域幅射性較強,一些總部設在上海的外資企業,其經營范圍也覆蓋到華東,在財務管理集中化的要求之下,外資銀行和股份制銀行可以為客戶提供,站式服務而國有銀行,在涉及到全國時,需要總行出面解決,決策路線長,協調難度大,服務效率就難免下降在解決跨區域金融服務問題上,國有商業銀行在近年也采取了一些措施,但是如果不改變國有銀行按照行政區劃分割的經營局面,由一些分行自發進行合作就只能在較低層次和一些零星項目上展開,而無法在整體上與外資銀行進行競爭
(二)服務技術平臺建設滯后成為制約國有銀行跨區域服務的瓶頸
多年來,分散的經營管理導致國有銀行的技術平臺不統一,基本的全國范圍內的通存通兌都沒有完全解決,各自為戰的情況比較普遍而且各金融機構分行間的考核競爭加劇了業務整合的難度,這也是最近幾年工農中建各大行都抓緊建設IT中心的根本原因現在工行中行等都在上海建立了地區數據中心,跨區域服務的技術問題正得到解決,但與外資銀行在全球范圍內配置服務資源的做法相比仍有很大差距值得關注的是,目前各國有商業銀行不但在搭建高質量的服務技術平臺上做的不夠,而且對現有技術平臺的利用也不充分,各自為政的問題比較突出比如,在中央銀行建成以大小額支付系統為標志的現代化支付系統后,各國有商業銀行仍堅持發展系統內的資金匯劃系統,導致大小額支付系統負載不足資源閑置,形成服務設施的部門分割和資源浪費,降低了區域資金運轉的效率
(三)行政干預一定程度上阻礙了區域金融服務模式的搭建
經濟區域的形成是以市場為聯系紐帶的,跨越了行政建制和區劃設置然而由于體制原因和地方保護主義思想的影響,地方政府在稅收投資及其它經濟政策上存在分岐,人為地對區域經濟形成了割裂,對區域間金融服務協調機制造成了影響表現為:一是待遇不平等各地政府在金融服務軟硬件環境的建設上存在重地方性金融機構,輕跨區域金融機構的問題二是發展不平衡比如,在銀行卡等結算工具的推廣使用上,各地方政府在用卡環境的搭建優惠政策的落實等方面認識不同投入不一,使區域間結算環境差異較大,影響了區域經濟的融合特別是在反洗錢征信建設等屬于公共服務領域的金融服務協調機制的建設上,地方政府的態度不一三是區域間金融開放程序不夠各地政府以及金融機構對區域間的金融競爭存在片面認識,特別是對異地金融機構進入轄區發展高端業務持消極態度,地緣觀念較濃,在預算單位賬戶開立高端客戶的爭取上存在地方保護主義現象,協調機制在利益分配面前軟化,阻礙了區域金融服務模式的搭建
三完善跨區域金融服務協調機制的途徑
(一)中央銀行要強力打造一個高效快捷的資金運轉體系
建立高效的支付清算系統,提高結算資金使用效率,是推進地區協調發展的一項重要措施一方面大力推廣同城票據清算系統,抓緊建設現代化文付清算系統,為推進中西部經濟發展提供快速高效安全的資金清算服務另一方面牽頭組織協調有關部門為金融企業提供信息交流平臺和基礎公共網絡,加快以網絡銀行電子商務移動銀行自助銀行等創新金融產品為代表的電子銀行系統的發展同時,適應要素跨區流動要求創新服務手段,推動跨區域票據結算合作,適應客戶群在跨區,提供包括信貸咨詢和清算等在內的綜合性融資服務
(二)突破國有銀行按照行政區劃分割的經營局面,建立國有銀行跨區域金融服務體系
一是在客戶需求推動下,區內各分行加強業務合作與協調,通過策略合作或在總行牽頭下為重點客戶提供全面服務,通過加快業務的合作與協調來促進區域金融合作二是逐步實現業務處理平臺的區域集中跨區域的金融服務需要統一的技術平臺未支撐,從數據的物理集中到客戶信息的邏輯集中,跨區域金融業務平臺是跨區金融服務得以實現的基礎條件三是對傳統的行政劃分布局進行戰略調整,嚴格按照區域經濟合作的要求而不是行政區劃限制來配置銀行的服務資源,建立起引導資源流動的區域性的銀行經營管理架構
(三)大力扶持地方性金融機構的發展,充分發揮地方金融資源在區域金融服務中的作用
中央銀行要把促進地方性金融機構改革與發展工作作為工作的重點,在地方政府的領導下,一是積極推動農村信用社改革,組建農村合作銀行,使之成為支持農村經濟發展的主力軍三是要加快推動城商行城信社改革發展的步伐,以不良資產處置為突破口,把增資擴股作為切入點,加快不良資產處置速度,在資產質量提高,資本充足率達標的基礎上,推動區域城商行城信社實現業務聯合與資本聯合,充分調動整合利用中西部地方金融資源,拓寬資金來源渠道,打造區域城市商業銀行城信社聯合體,支持中西部區域經濟協調發展,為支持中西部地方經濟發展多作貢獻
(四)轉變政府職能,消除影響區域金融的政策障礙
認真研究和探索區域經濟范圍內不同地區政府的利益共享機制問題,逐步弱化政府的經濟決策職能,加強經濟調節職能,由市場未決定利益分配辦法未決定資金流動,通過稅收本地化或組成利益共同體的方式來促進跨區域合作政府應減少對生產要素正常流動的阻礙性干預,營造與強化生產要素流動對地方長遠利益的正面效應
19世紀以來，由于歐洲及北美國際貿易和國際投資的發展，各國對金融服務的跨國需求開始大大增加。國際性的融資、保險、外匯交易活動規模在歐洲的一些大城市如巴黎、柏林及美國一些城市日趨擴大，尤其集中于占地2.6平方公里的倫敦城，由此形成最早與最主要的國際金融企業集群一倫敦。
從20世紀開始，隨著國際分工的深化和世界大市場的形成，國際貿易與投資在世界許多地方進一步滲透。1945年以前，地區性國際金融集聚區已達數十個，二次大戰結束后充當過國際金融企業集群(包括地區性的)的城市有：紐約、倫敦、法蘭克福、巴黎、盧森堡、蘇黎世、東京、香港、新加坡、悉尼、巴林、巴哈馬、開曼群島、巴拿馬等等，其中相當大部分是70年代后開始建立或重新發展起來的。20世紀70年代之前，只有少數國家如美國、瑞士，對外開放其金融市場，歐洲許多國家金融對外開放度并不大。雖然歐洲一些金融城如倫敦正在慢慢復蘇其國際金融運作，但總體上跨國融資活動規模增加有限，國際金融集聚趨勢此時處于緩慢發展階段。70年代以后，隨著許多發達國家開放資本賬戶和金融創新的日新月異，跨國投融資規模迅速擴大。在這一時期，除了原有自然發展起來的國際金融企業集聚區，如倫敦、紐約、巴黎、蘇黎世、法蘭克福等開始迅速擴張外，在政府推動下又新建了一批區域性金融集聚區，如新加坡、巴林、巴哈馬、開曼群島等；同時在較為自發的狀態下，東京、香港等金融集聚區也開始崛起。到20世紀80年代，越來越多的金融機構開始采用企業間協調的方式來組織交易和生產活動，從最初的少數幾家銀行集中到金融控股公司的興起再到今天各種不同種類金融機構的空間集聚和業務外包，集群已經成為現代金融產業組織的基本形式。大量的銀行、保險公司、證券公司集聚在一起聯合提供金融服務，共同利用信息、通信、交通等基礎設施，金融人才的培養也隨之集聚，這導致一批地區性和全球性金融企業集群的出現。在國際范圍內逐步形成了多元化、多層次的金融企業高度集聚格局。如倫敦已擁有18％的全球銀行借貸額、33％的全球外匯交易額、60％以上的全球股票成交額，以及決定世界黃金價格的黃金市場和世界第二大金融期貨市場。目前三大國際金融企業集群集聚了全球外匯交易量的60％、國際銀行貸款的40％、國際債券發行的30％。新加坡已有各類金融機構600余家，其中銀行114家、投資銀行53家、保險公司132家、保險中介公司60余家、基金管理公司95家、證券公司61家、期貨公司32家、財務顧問53家，逐步明確了其亞洲財富管理中心的地位。香港地區借助于其得天獨厚的歷史因素和區位優勢，在20世紀90年代中期就已成為世界上重要的國際銀行中心、亞洲第二大基金管理中心、世界主要的黃金交易市場和金融衍生品交易市場。目前擁有金融機構210余家，其中70余家為全球100家最大型銀行，其資產總量已達到7137816百萬港元。伴隨著金融企業地域集中步伐的不斷加快，各國的金融企業集聚格局日益明朗。隨著金融服務業的迅速發展和競爭的加劇，金融產品出現了多樣化的特征和趨勢。首先，金融產品形式上出現了多元化。隨著金融市場的逐步完善和人們投資意識的提高，大量的金融衍生工具正在被創造，比如資本期貨市場、資產證券化等工具。這些產品的出現既是市場需求的結果，又是各金融機構不斷合作的結果。其次，金融產品的需求日益多樣性。一方面，客戶需要實現快速、方便的資金轉移、資金更大程度上的保值增值；另一方面，由于金融產品和貨幣資金直接聯系，而交易的頻繁性要求一筆資金在不同時間以不同的金融產品存在，這客觀上對金融機構能夠提供一站式的金融服務提出了要求。第三，金融產品供給者獲取“租金”的利益驅動。區域金融企業在自身利潤最大化和內外競爭壓力的推動下，有動機通過同一種金融產品構成不同的業務。實現金融服務的跨線提供，進而獲得更多的額外收益。金融產品復合性特征的強化，得益于金融商品市場化的急劇擴張以及現代信息網絡技術的飛速發展，同時對金融企業提品的能力提出了更高的要求，區域金融企業集群從根本上說是復合性金融產品需求強化的根本要求。
金融集聚已經成為現代經濟社會中的普遍現象。區域金融企業集群正在成為區域經濟競爭力提高的骨干和中堅力量。它一方面以良好的經濟基礎為后盾；另一方面通過集聚效應、規模效應的發揮，對區域經濟的發展產生著深刻的影響。正是由于不同金融企業的空間集聚和發展壯大。使不同國家和地區出現了明顯的經濟發展差距。進而形成了色彩斑斕、塊狀明顯的全球經濟“馬賽克”現象。正如Birkin-shaw所說，如果看看美國的硅谷和倫敦的金融業集群，就會發現這樣的集群像磁鐵一樣吸引了大量高質量的外資。這兩個集群都是各自行業的領頭羊，集群的發展通過外部企業的加入增強了領導能力和升級能力，形成一種自我增強機制，提升了集群的競爭能力，進而對地區經濟發展產生了巨大的推動作用。
19世紀以來，由于歐洲及北美國際貿易和國際投資的發展，各國對金融服務的跨國需求開始大大增加。國際性的融資、保險、外匯交易活動規模在歐洲的一些大城市如巴黎、柏林及美國一些城市日趨擴大，尤其集中于占地2.6平方公里的倫敦城，由此形成最早與最主要的國際金融企業集群一倫敦。
從20世紀開始，隨著國際分工的深化和世界大市場的形成，國際貿易與投資在世界許多地方進一步滲透。1945年以前，地區性國際金融集聚區已達數十個，二次大戰結束后充當過國際金融企業集群(包括地區性的)的城市有：紐約、倫敦、法蘭克福、巴黎、盧森堡、蘇黎世、東京、香港、新加坡、悉尼、巴林、巴哈馬、開曼群島、巴拿馬等等，其中相當大部分是70年代后開始建立或重新發展起來的。20世紀70年代之前，只有少數國家如美國、瑞士，對外開放其金融市場，歐洲許多國家金融對外開放度并不大。雖然歐洲一些金融城如倫敦正在慢慢復蘇其國際金融運作，但總體上跨國融資活動規模增加有限，國際金融集聚趨勢此時處于緩慢發展階段。70年代以后，隨著許多發達國家開放資本賬戶和金融創新的日新月異，跨國投融資規模迅速擴大。在這一時期，除了原有自然發展起來的國際金融企業集聚區，如倫敦、紐約、巴黎、蘇黎世、法蘭克福等開始迅速擴張外，在政府推動下又新建了一批區域性金融集聚區，如新加坡、巴林、巴哈馬、開曼群島等；同時在較為自發的狀態下，東京、香港等金融集聚區也開始崛起。到20世紀80年代，越來越多的金融機構開始采用企業間協調的方式來組織交易和生產活動，從最初的少數幾家銀行集中到金融控股公司的興起再到今天各種不同種類金融機構的空間集聚和業務外包，集群已經成為現代金融產業組織的基本形式。大量的銀行、保險公司、證券公司集聚在一起聯合提供金融服務，共同利用信息、通信、交通等基礎設施，金融人才的培養也隨之集聚，這導致一批地區性和全球性金融企業集群的出現。在國際范圍內逐步形成了多元化、多層次的金融企業高度集聚格局。如倫敦已擁有18％的全球銀行借貸額、33％的全球外匯交易額、60％以上的全球股票成交額，以及決定世界黃金價格的黃金市場和世界第二大金融期貨市場。目前三大國際金融企業集群集聚了全球外匯交易量的60％、國際銀行貸款的40％、國際債券發行的30％。新加坡已有各類金融機構600余家，其中銀行114家、投資銀行53家、保險公司132家、保險中介公司60余家、基金管理公司95家、證券公司61家、期貨公司32家、財務顧問53家，逐步明確了其亞洲財富管理中心的地位。香港地區借助于其得天獨厚的歷史因素和區位優勢，在20世紀90年代中期就已成為世界上重要的國際銀行中心、亞洲第二大基金管理中心、世界主要的黃金交易市場和金融衍生品交易市場。目前擁有金融機構210余家，其中70余家為全球100家最大型銀行，其資產總量已達到7137816百萬港元。伴隨著金融企業地域集中步伐的不斷加快，各國的金融企業集聚格局日益明朗。隨著金融服務業的迅速發展和競爭的加劇，金融產品出現了多樣化的特征和趨勢。首先，金融產品形式上出現了多元化。隨著金融市場的逐步完善和人們投資意識的提高，大量的金融衍生工具正在被創造，比如資本期貨市場、資產證券化等工具。這些產品的出現既是市場需求的結果，又是各金融機構不斷合作的結果。其次，金融產品的需求日益多樣性。一方面，客戶需要實現快速、方便的資金轉移、資金更大程度上的保值增值；另一方面，由于金融產品和貨幣資金直接聯系，而交易的頻繁性要求一筆資金在不同時間以不同的金融產品存在，這客觀上對金融機構能夠提供一站式的金融服務提出了要求。第三，金融產品供給者獲取“租金”的利益驅動。區域金融企業在自身利潤最大化和內外競爭壓力的推動下，有動機通過同一種金融產品構成不同的業務。實現金融服務的跨線提供，進而獲得更多的額外收益。金融產品復合性特征的強化，得益于金融商品市場化的急劇擴張以及現代信息網絡技術的飛速發展，同時對金融企業提品的能力提出了更高的要求，區域金融企業集群從根本上說是復合性金融產品需求強化的根本要求。
金融集聚已經成為現代經濟社會中的普遍現象。區域金融企業集群正在成為區域經濟競爭力提高的骨干和中堅力量。它一方面以良好的經濟基礎為后盾；另一方面通過集聚效應、規模效應的發揮，對區域經濟的發展產生著深刻的影響。正是由于不同金融企業的空間集聚和發展壯大。使不同國家和地區出現了明顯的經濟發展差距。進而形成了色彩斑斕、塊狀明顯的全球經濟“馬賽克”現象。正如Birkin-shaw所說，如果看看美國的硅谷和倫敦的金融業集群，就會發現這樣的集群像磁鐵一樣吸引了大量高質量的外資。這兩個集群都是各自行業的領頭羊，集群的發展通過外部企業的加入增強了領導能力和升級能力，形成一種自我增強機制，提升了集群的競爭能力，進而對地區經濟發展產生了巨大的推動作用。
（1）區域內的商業銀行風險是區域金融風險的主要來源。在我國及其內部各個區域，銀行業無論從規模還是重要性方面來說，都是金融業的領頭羊，是區域金融體系的最重要構成部分，是區域內主要的金融機構，其發展程度對區域內金融業發展的影響程度很高，尤其是在中小城市，重要性尤其突出。因此，區域金融風險的主要來源是商業銀行產生的風險。從某種程度上來說，對區域金融風險的研究可以轉化為區域內商業銀行風險研究。（2）區域金融風險的防范與化解與國家和地方政府的關系越來越密切。區域金融機構不僅受國家的宏觀調控政策影響，出于對區域的經濟發展規劃，地方政府也會制定相應的政策。因此，區域經濟體系同時受國家和地方政府的影響，這兩者的具體政策目標有時不一定統一，這就使得區域金融風險的防范與化解變得復雜化。
區域金融風險形成的原因
（1）金融機構的自身原因。在市場競爭機制下，金融機構作為企業，追求利潤最大化，大部分金融機構普遍采用規模的膨脹作為追求利益的手段，“重數量，輕質量；重規模，輕效益”的經營模式，使得金融機構在規模擴大的同時，也增加了區域金融風險的程度。（2）地方政府對區域金融活動過多的干預。地方政府對區域金融活動過多的干預是導致區域金融風險的重要原因。市場經濟的穩健進行，離不開政府的干預；但過多的政府干預反而會誘發區域金融風險。（3）一國的宏觀金融政策對不同區域的經濟活動造成不同的影響。由于經濟較發達區域在我國經濟中占有舉足輕重的地位，其經濟波動與我國整體的經濟波動呈現基本的一致性。一般來說，我國制定的宏觀金融政策更多是以經濟發達地區的經濟發展水平為參照系，即單一性的宏觀金融政策。但區域的經濟發展水平不同，不同區域內的金融產業成長水平存在較大差異，使全國統一的宏觀金融政策在不同地區產生了不同的效應。對于經濟較發達的區域而言，面對國家的宏觀政策，可以通過健全的金融市場、多元化的金融工具、高級的產業結構等迅速調整金融活動，在分散風險的前提下實現預期的政策效果；相反，對于經濟不發達的區域而言，由于產業結構的低級化，金融工具的單一化，不完善的金融機構等原因，在經濟活動的運行中，無法化解或降低政策調整帶來的負面影響。因此，在發展非均衡的格局下，單一性的宏觀金融政策可能會成為經濟不發達地區的金融風險形成和累積的誘因。
區域金融風險的防范與化解
1、未能有效融合區域經濟金融政策現階段，我國金融體制與區域經濟協調發展的需要并不相適應，二者并不協調，未能有效融合區域經濟金融政策，甚至是背離了縮小區域經濟差別的目標。隨著我國日益完善的社會主義市場經濟體制，在國民經濟運行中金融宏觀調控政策的作用日益凸顯，為了協調發展區域經濟，就要重視并運用金融政策，調整并創新區域金融政策。
2、資金供需存在制度性矛盾區域經濟的發展離不開大量實體資金的注入，但不能保證足夠的供給是金融機構的現狀，所以供需矛盾非常明顯。主要包括:落后的營銷觀念;弱化了區域金融的服務功能;不對稱的激勵和責任機制;未有效匹配的信貸資金供需條件;落后的金融產品創新和服務。為一種調整方法，主要用來調整實際利息與票面利息之間的差額，我們可以從歐文費雪《利息理論》的視角來看待這個問題，更容易去理解實際利率和攤余成本的計算和內涵，在計算實際利率的時候，我們是基于《利息理論》里關于資產本質的定義，雖然我們稱其為實際利率，但這個利率只是一種理論值，而這個理論值我們認為它就是反應實際情況和資產本質的，所以冠名“實際”利率，但是在實務中，對方折價或者溢價發行債券，投資者折價或者溢價購買債券，債券的票面利率和實際利率在非平價發行的情況下，都是不相等的。而投資者實際收到的利息收入是按照票面值和票面利息計算的，這個是投資者根據債權債務契約得到的，但是我們的會計準則要以理論值為基準，反映出債券初始確認金額(1000元)與到期日金額(1250元)之間的差額(250元)。這樣對于我們理解實際利率法和攤余成本的計算方法就有了一個比價清晰和可靠的邏輯基礎，希望筆者的分析能起到拋磚引玉的作用，以期對大家的理解和實務工作的進行有所幫助。
3、區域經濟缺乏有效需求正是因為金融機構資金供給遠不能滿足區域經濟發展需求，從而使中小企業出現了貸款保證與抵押等擔保難的情況，也就加大了貸款的難度;與生產、銷售與技術創新相比，企業在科技開發與技術進步方面的資源配置相對滯后，缺乏足夠的投入;而微觀經濟主體也缺乏借貸能力，直接影響了金融機構的經濟效益。亟需改善經濟金融運行環境現階段，我國的信用調查、評價體系與保障體系并不健全。盡管部分信貸擔保機構在我國各區域內都有成立，卻都沒有足夠的實力，而且經驗不足，也都欠缺規范的運行。金融機構一般并不關注區域內部的優質企業，亟需改善經濟金融運行環境，從優質企業出發，使區域金融對企業的扶持力度得以加強。
二、協調發展區域經濟金融的措施
1、經濟金融良性互動運行要以科學發展觀為指導要推動經濟金融良性互動的發展，科學發展觀是重要前提，很好的連動了經濟良性發展和金融良性發展。將思想徹底解放，實事求是，追求卓越，創新奮進，經濟金融工作的開展要以科學發展觀為指導，促進經濟金融核心競爭力逐步增強，對當前與長遠的關系、深化改革與風險防范的關系、金融發展與對可持續發展經濟的支持的關系進行正確解讀，有機統一社會發展實際、國家宏觀調控體系目標與區域經濟金融，將經濟金融的互動促進效能充分發揮出來。推進區域經濟金融合作機制的構建，對政策進行傳導與協調對發展區域經濟金融進行探究，以實現區域整體化為核心，推進金融協作機制的穩步構建，金融部門積極溝通政府及經濟部門，進一步推進協商機制的構建，使金融合作受制于行政區劃的局面得以打破，營造好的氛圍從而對區域金融資源進行優化配置?；趨f調組織機構的成立，推進區域金融支持與經濟增長合作機制的構建。區域發展戰略協商制定，使金融和區域產業政策得以有效融合;推進區域發展協調與磋商機制的建立完善，化解矛盾與問題。共享信息和各種資源，協同合作，有效融合地區金融組織與區域經濟服務體系，將金融資源利用壁壘打破，一體化發展經濟金融。
3、促進區域金融服務工作的完善以發展區域經濟的需要為依據，適時制定資金額度、利率浮動幅度或金融服務等的政策。推進區域性金融市場的建立健全，通過直接融資的擴充，加大扶持區域性經濟的發展。對區域性信貸政策進行制定，推進相關政策的出臺，以促進并調整經濟結構，重點引導區域經濟與產業政策扶持的經濟類型和產業。推進金融營銷模式的創新，對信貸管理機制與手續進行優化，促進金融核心競爭力的提升，使服務品種與功能得以強化，對信貸投向投量進行合理調控，合理優化使用有限的資金，使難貸款、貸款難等問題得以切實解決。推進各種金融服務平臺的構建，包括區域經濟發展金融服務、重點建設項目銀企合作信息、支持中小企業與個私企業發展金融服務等平臺，強化銀企溝通渠道。
4、良性發展區域經濟，實現金融資本的吸附與聚集遵循市場規律，對經濟結構與生產布局進行調整，將比較優勢充分發揮出來，促進市場競爭力的提升，徹底實現以市場為導向、以消費需求為導向。對市場進行分析研究，以市場經濟規律為基礎，調整經濟、社會組織與所有制結構，推進與市場經濟要求相符的區域經濟發展新機制的構建。鼓勵新興產業的招商與開發，對高附加值產業要高度關注，逐步升級產業鏈，實現數量增長到競爭力增長的過渡。推進可持續發展經濟體系的建立完善，健康穩定的發展區域經濟，使金融資本的吸納能力得以增強。大力建設生態金融，對區域投融資環境進行優化大力建設生態金融:對金融政策與經營環境進行優化，對金融規律進行正確把握和運用，通過政府主導，積極推進誠信建設，加強良好金融生態環境的營造。從而可以最大程度上對本外地社會資金進行吸納，以推動發展區域經濟。對企業改制做出規范，使之更加透明與協調，使金融部門維權得以加強，使風險資產損失得以降低。構建社會保障體系，推動信貸擔保機構實力的提升，與地區經濟發展相適應，推進新型擔保機構與貸款風險擔?；鸬某闪?，針對農村和中小企業貸款保險業務，保險公司要進行嘗試，使區域信用能力得以提升。推進信用體系的發展與完善，大力建設企業征信與個人征信體系、農村信用區、村(鎮)、戶，使經濟金融活動的環境得以凈化。
三、總結
關鍵詞：過渡區域金融業經濟發展知識經濟
過渡區域指介于兩類不同經濟發展水平區域之間，與周邊區域有著廣泛密切的聯系而又明顯區別于周邊區域的經濟區域，主要包括七大經濟地帶中的中部五?。汉幽?，安徽，湖北，江西，湖南。該區域由于特殊的地理位置和經濟位置，在知識經濟悄然而至，西部大開發戰略正式實施之際，其經濟的發展不僅有利于提高經濟的整體發展水平，還將給西部的發展帶來更大的發展空間。
一、過渡區域現實中的經濟地位、經濟發展的意義及其區域發展優勢分析
過渡區域的五省均為農業大省，其GDP中農業產值的比重較其它地區都要高。表1顯示了自1995年至1998年各區域人均GDP的變化情況，從表中可以看出，雖然過渡區域人均GDP在逐年有所緩慢的增長，但增長的速度正逐步放慢。
過渡區域經濟的現狀迫切要求其經濟有較大的發展，“臺階式”發展戰略的切實實施同樣需要過渡區域經濟的即時發展。首先該區域經濟的發展能進一步提高社會經濟整體水平，有利于該區域人民生活水平的提高；其次，對西部大開發也有重要的支持作用。其一，過渡區域在整個國家經濟體系中起著“東接西聯”的作用，經濟發展了，各種基礎設施的完善才能實現，如公路網等的建設必須以區域經濟發展為前提，進而為東西部有形生產資料的流通創造條件。其二，過渡區域經濟實力的增長還可增加對人才培養的投入，過渡區域人才培養量的增加可緩解西部的人才供求矛盾。因此西部大開發戰略的實施也要求有過渡區域經濟發展的大力支持；最后過渡區域經濟發展對減輕東部地區就業壓力、促進東部地區“夕陽產業”的轉移并最終實現東部地區新興產業發展空間的拓展有重要現實意義。因此，過渡區域經濟的發展不僅對該區域自身有好處，同時更可直接和間接作用于整個社會，促使國家經濟發展實現“持續、快速、健康、穩定”的目標。
過渡區域由于地理位置的特殊性及經濟運行紐帶上的特殊聯結地位，與西部地區相比較，在國家對中部地區同樣有部分政策傾斜的同時，更容易發展起自己的經濟。特別是現今經濟增長主要是以提高生產效率、加速資金積累、促進技術進步為依托，而不是單純依靠廉價勞動力、土地價格和低技術的組裝。
第一，所處位置的特殊性。它處于東部沿海地區和西部不發達區域之間，同時也處于七大經濟地帶中三大階梯地帶的中間地帶，較之于西部有更大的發展經濟的地理優勢；第二，特殊的產業結構。過渡區域的五個省份均為農業大省，但又有別于純粹的農業省份，它們均有一定的工業基礎，如合肥和長沙的輕工業和電子工業，武漢的汽車和鋼鐵工業等，而且工農業之間的相互促進發展也比較成熟；第三，生產要素的占有優勢。生產要素從廣義上講主要包括土地、資本、勞動力和企業家才能，在知識經濟條件下還包括知識的占有和利用，過渡區域無論在自然資源還是在人才、科研等知識資源方面都占有較之與西部的優勢；第四，經濟核心地帶的存在。中部五省經濟發展都有著一個共同特征，即存在經濟核心地帶，如長沙——株洲——湘潭、南昌——九江、合肥——蕪湖——巢湖——銅陵、武漢——黃石、鄭州——洛陽——新鄉地區等，它們的存在能對周邊地區產生輻射效應，從而有利于該區域各省份經濟的整體發展；第五，該區域的經濟與東西部地區的經濟發展相比較，具有較強的可持續發展能力；第六，經濟運行紐帶上具有重要的中介作用，一國國民經濟正常運行離不開諸如運輸業等的流通部門，過渡區域由于它的特殊的位置，東西部地區的各種資源的有效流通必須依靠過渡區域這一中介區域充分發揮“傳輸”作用，所以過渡區域在國家實施“階梯式”發展戰略時擁有發展自己經濟的優先優勢。
二、從過渡區域金融業的特殊性及其與經濟發展的關系看，過渡區域的金融業有必要加大對本區域經濟發展的支持力度
金融部門作為經濟的核心部門，在社會經濟發展中起著極其重要的作用。經濟的發展離不開金融的支持，同時金融業的發展也離不開經濟發展對整個產業部門推進的反作用。以知識為首要生產要素的新的經濟形態在我國悄然而至，西部大開發戰略也已進入實施階段，國家將對西部地區實行政策上的傾斜，如減免新設企業所得稅、對新建企業實行優惠政策等，這樣西部地區對社會資金的吸引能力必定會強于過渡區域。而同時東部地區在近二十年的飛速發展中，其金融業較之全國其他區域的發展程度都要高，它的投融資渠道相對比較完善，如我國兩大證券交易所均設在東部地區，所以該區域的企業至少在通過上市融資這一吸引投資方式上具有優勢，因而東部地區也可利用它的完善的投融資渠道吸引社會資金，同時加上其擁有完善的基礎設施及社會服務體系和保障體系，因而在資金的引入方面間具有對過渡區域的絕對優勢。在社會資金總量有限的情況下，過渡區域經濟發展既無政策傾斜優勢，又無完善的投融資渠道可用，過渡區域經濟如何在東、西部地區爭分社會資金的夾縫中得到長足發展。筆者認為，只有充分利用過渡區域的現有金融資源，加速資金的流轉并使其發揮出最大效用才能解決這一問題。在這樣的環境下，過渡區域的金融業便具有了較之于其他區域金融業的特殊的使命，其特殊性要求它必須義不容辭地擔負起該區域經濟發展中的投融資責任。
過渡區域的金融業支持本區域經濟發展，本身其實也可在促進經濟發展的同時受到其帶來的整個產業部門的更高層次的拉升作用影響，特別是在我國即將加入WTO時，過渡區域的金融部門為了能更好的迎接挑戰，更需要有本地區經濟快速健康發展的環境。以下從三方面論證過渡區域金融業的穩定建康發展必須以該區域經濟發展為基本前提。
（一）、金融業從業人員多，但人員素質較低，入世后高層次金融人才將更難留住
1997年過渡區域金融業從業人員約為45萬，其中大專以下學歷的占25萬以上，大專學歷的約有11萬，研究生學歷的僅占剩余員工的0.5%左右。在我國加入WTO后，外資金融機構將利用高薪，出國留學深造等方式吸引走大量高層次人才，從而使國內金融機構從業人員的業務水平進一步降低。過渡區域的金融機構為防止“人才流失——效益低下——待遇水平下降——人才流失”這一惡性循環的出現，就必須使金融機構的盈利增加，從而提高工資、福利待遇、增強競爭能力等。
（二）、商業銀行、城市信用社網點雖多，但受服務質量、技術水平、開發金融工具能力等的影響，加入WTO后它們將面臨嚴峻挑戰
1999年商業銀行、城市信用社通過增設分支行、點等，城鄉居民儲蓄存款余額達59622億元，比上年增長11.6%，貸款余額93734億元，比上年增長12.5%。但是過渡區域金融機構的吸收存款能力較全國平均水平來說要低，且其服務質量、技術、開發及運用金融工具的能力受本地區經濟水平的制約，在入世后，將受到國外銀行高效管理、高開發運用金融工具的能力的挑戰，要在世貿組織的逐步自由化原則及相關協議規定的五年左右時間的保護期內，使服務質量、開發金融工具的能力得到提高，就必須通過發展本區域經濟來解決利潤率提高這一問題。
（三）、證券業、保險業等金融機構同樣將受到國外此類經營機構的一整套科學有效的管理及雄厚資金實力的挑戰
入世后，外資證券業經營機構的一整套科學有效的管理，完善的服務體系將吸引走部分投資者；外資保險業經營者也會憑借自己完善高效的理賠處理而吸引走部分投保者。過渡區域的證券業和保險業在受到挑戰的威脅時，唯有依靠本地區經濟的發展，利用這段保護期努力提高自己的管理水平，開發新的金融產品才能吸引并穩住更多的投資者和投保者。
以上從三方面分析了過渡區域金融業在入世后將面臨的挑戰，而所有問題的解決都必須以過渡區域經濟的發展為基礎，故而金融部門有必要對該區域經濟發展作出最大力度的支持，否則自身的發展亦將受到嚴重威脅。因而過渡區域的經濟發展需要金融業的支持，同時過渡區域金融業的發展也需要有該區域經濟健康發展的大環境為前提。
同時過渡區域要想吸引外國金融機構的投資，也必須以該區域的經濟發展為前提。只有在擁有了一個良好的經濟環境，國外金融機構對本區域的投資回報有較高的預期時，它們才會到本地區來投資，進而增加本區域內的資金總量，促進過渡區域經濟的發展。
三、過渡區域的金融部門對發展該區域經濟支持方式探討
從前面分析的金融業與經濟發展的關系可以看出，過渡區域的金融業要得到長遠發展，是很有必要對過渡區域的經濟發展作出支持的，特別在目前知識經濟到來，我國加入WTO的腳步日益臨近時，尤其顯得必要。筆者認為金融部門可從以下五個方面給予過渡區域以金融支持。
（一）、對人才的培養、科技創新等知識資源方面的支持
21世紀是知識經濟時代，知識經濟實際上是建立在知識和信息的生產、分配和利用之上的一種經濟形態，它的到來說明了知識、信息的重要性。人才作為知識的載體，在21世紀的經濟發展中將起著極其重要的作用，故而過渡區域經濟的發展離不開人才的培養，金融部門是首要的便是從提高該區域人員素質入手，借此提高投融資服務的質量。
第一，加大對科研院校建設的支持力度，增加科研投入及科研成果向現實生產力轉化方面的投入。過渡區域的科研水平在全國占中上等，但在本地區實現他們向現實生產力的轉化率卻并不高，不能與其科研水平相匹配。這不是說他們的研究成果沒有轉化為現實的生產力，而是指在過渡區域，科研成果沒有得到很好的利用，約有80%的科研成果是被東南沿海地區利用而創造出巨大的生產力的，過渡區域的金融機構因此有必要增加這方面的投入，讓科研成果能就地轉化為現實生產力，從而發展本區域經濟。
第二，對人才培養、再深造的投入。人才是知識這一知識經濟時代必備生產要素的載體，若要在知識經濟時代實現持續快速的經濟發展，高素質人才的培養是不可或缺的。首先，實行學生助學貸款，降低貸款條件。1998年，過渡區域高等院校就讀學生占全國高等院校在校生的20.89%，中等專業學校學生中過渡區域學生僅占26.31%，這有兩方面原因，一方面是各高校在五省錄取總人數少，另一方面也是家庭經濟負擔不起引起的結果。學生助學貸款的實行，的確解決了不少學生的求學問題，但由于貸款條件對于70%以上的貧困生來說過于苛刻，所以現行的助學貸款并沒有發揮最大效用，故而有必要降低貸款條件。人才是一種高附加值的可再生資源，它有著很高的投入——產出比，因而貸款條件的降低不會帶來諸如不良資產的形成方面的經營風險；其次，支持各種機構、單位等的人員再深造。當代社會的知識更新速度很快，今日的人才很可能會成為明日的“廢物”，所以人才的再培養深造并非多余，金融部門在過渡區域現行條件下不僅有必要加大對自身職員的再培養深造，而且還應支持其它各種機構單位職員的再培養深造。
第三，支持地方政府實現高層次人才的培養目標。據深圳市市長李子彬在該市教育會議上透露的消息，深圳將為到其讀研究生的學生給予每年3萬元的學費及生活費的獎學金性補貼，這一消息說明東南沿海地區不僅要挖走內陸省份培養的高層次人才，還有意于挖走內地的中低層次人才。過渡區域的政府由于受經濟發展水平的制約，財政不可能與沿海經濟發達省份一樣給予同等支持，所以，金融部門的特殊資金支持是必不可少的。
（二）、對各種產業的投入應視產業結構調整為首要目標，要有選擇有重點的增加資金投入量
自98年以來我國的通貨膨脹率持續了二十多個月的負增長，國內有效需求一直難以啟動，國家為了能迅速啟動內需，一方面實行了積極的財政政策和穩健的貨幣政策以擴大投資需求；另一方面，實施西部大開發計劃，試以擴大經濟規?？偭客苿有乱惠喌慕洕鲩L。以上兩方面的措施已經起到一定的促進經濟增長的作用。1999年GDP增長達到7.1%，財政收入達到11377億元，比上年增加1501億元，同比增長15.2%。2000年第一季度經濟增長也呈現出強勁勢頭，一季度國內生產總值為18173億元，按可比價格計算比上年增長8.1%，其中第一產業增長3%，第二產業增長9.3%,第三產業增長7.5%。
然而，作為國內市場重要部分的農村消費市場卻依然未能啟動，經濟要發展，就不能忽視農村市場的有效啟動。過渡區域各省均為農業大省，農村市場潛力巨大，所以過渡區域經濟的發展很大一方面要靠農村經濟的發展來推動。農村消費市場的啟動，應將著眼點放在耐用消費品上，如何啟動這部分市場，唯一可行的辦法就是增加農民的可支配收入。1994年過渡區域城鎮居民可支配收入為4177元，農民人均可支配收入為1160元，到1998年城鎮居民可支配收入為5307元，農民可支配收入為1908元，據預計2005年農民實際收入將受入世影響而下降2.4%，城鎮居民的實際收入則會上升4.6%，如此城鄉差距將進一步擴大。因此，金融部門對農村經濟發展必須給予更多的資金支持。
而同時，過渡區域的城鎮經濟由于受到產業結構的制約，城鎮經濟的發展與沿海省份城鎮經濟相比亦有較大差距，同樣需要金融部門資金的引導性支持來促進產業結構的優化。
（1）、增加對以農產品為基本原料的加工業的投入
80年代中期鄉鎮企業迅速發展，其生產總值約占當時國民生產總值的30%。鄉鎮企業的發展，為緩解農村人口的城市化給城市帶來的就業壓力起了很大作用，據統計，1978年以來共有一億多農業勞動力轉移到鄉鎮企業。但以前建立起來的鄉鎮企業主要是勞動密集型的，過渡區域的鄉鎮企業在這方面表現得更為突出，在知識經濟條件下，以廉價勞動力為基礎的產業的發展是很難的。但是鄉鎮企業的資金有限，人才培養、技術改進很難有資金的保障，所以鄉鎮企業由勞動密集型向技術、知識密集型的轉變困難重重。為了解決這一必須轉變與難以轉變的矛盾，筆者認為可走一條中間型的過渡戰略，即依舊利用勞動力優勢，大力發展高附加值產品產業。在農村的鄉鎮企業，無疑最好的方法便是發展以農產品為直接原料的加工業，對農產品進行深加工，使之成為含有高附加值的產品。金融部門在此方面可作如下方面的資金引導性投入：第一，增加對農產品初步生產的資金投入，因地制宜，引導農民對種植業內部產業結構進行調整，增加適合本地種植且可深加工的農產品的種植量；第二，增加對農產品提供深加工企業的資金投入；第三，增加對特色產品生產人員的科技培訓的資金投入量，最終提高產品的科技含量，增強產品的競爭能力。
（2）、支持以家庭為單位的家庭型企業的發展
中國的汽車業在近年得到了較快的發展，然而中國的汽車工業卻依舊未能擺脫大而全或小而全的企業發展模式，一個汽車廠家的產品基本上都靠自己生產的零部件的組裝來完成，“生產流水線”這一高效率的生產方式自福特創立以來，在生產過程中發揮了極大的效用，但在中國卻未得到很好的利用。一個大的企業需要有小的企業的支持，這樣整體生產效率才會有較大的提高，為此有必要按合作性分工發展一些小企業，過渡區域的現狀約束性的要求應大力發展家庭型企業。首先，家庭型企業的發展有助于實現本地區的工業水平在整體上有一個大的提高。過渡區域擁有一定的工業基礎，但由于受到資金人員等的限制，企業規模很難有較大的擴張，所以過渡區域的大企業只能依靠與小型企業的逐步聯合來實現規模經營，而家庭型企業正是最佳聯合對象，同時家庭型企業也可在與大企業的聯合中發展壯大自己。其次，家庭型企業由于所需投入的資金量少，生產產品單一，與大企業聯系緊密，因此資金的流動性較強，資金周轉速度快，比較符合過渡區域金融機構的現實資金支持能力。最后，家庭型企業的發展不僅對農村經濟的發展起著巨大的推動作用，而且還可以提高整個物質生產部門的勞動生產率。所以，過渡區域的金融業有必要對家庭型企業給予資金支持。金融部門可在保證信貸資金安全性的前提下選擇適當的投資方式，如租賃信貸等；同時，加強對發放的貸款的追蹤監管力度，提高資金的運行質量。
（3）、建立風險投資基金，促進對科技型中小企業的風險投入
科技型中小企業以科技為主導，經營靈活，經濟效益高，但由于它們的經營風險亦較大，資金短缺嚴重，導致科技型中小企業在過渡區域發展舉步維艱。因此，過渡區域的金融機構通過成立風險投資基金，組織本區域乃至東部地區的游資，促進該區域科技型企業的發展，最終實現區域經濟的發展和經濟增長潛力的提高。
（4）、城鎮金融機構的信貸款應偏重于制造業，使其在產業結構中占主導地位
盡管城鄉居民的收入差距在增大，城市經濟的發展速度也遠遠快于農村.。但這些并不說明過渡區域城鎮的產業結構很合理，相反，城鎮的產業結構由于受到80年代以上海為代表的“三二一”發展模式的影響，偏于發展服務業、房地產等第三產業。發展經濟學認為只有當制造業產值占國內生產總值達到36%時，人均國內生產總值為2100美元左右，經濟結構才向成熟經濟的社會過渡，大力發展第三產業才屬合理，而目前過渡區域人均國內生產總值僅750美元左右，所以過早發展第三產業很不適當。
過渡區域1996年制造業從業人員占總勞動人數的16.8%，同期全國平均水平為18.3%，根據國際比較，1994年日本制造業勞動力占總量的23.7%，德國則更高，達到28.7%。由此，過渡區域的制造業發展的空間依然很大。
所以過渡區域在綜合上述兩點理由后極有必要發展以制造業為主的工業。金融部門支持制造業發展可從以下兩方面著手：第一，對制造業企業的融資渠道的多樣化改造的支持。制造業的發展需要大量資金，單一的融資渠道難以滿足其對資金的需求，所以金融部門必須使融資渠道多樣化，可采用如支持其上市而得到股市資金的支持，引導各種投資主體進行直接投資等方式；第二，通過“債轉股”等形式進一步降低制造業企業的負債，這種方式在另一方面還可促成金融業與制造業的聯合，從而形成聯系密切的新的集團性的利益主體。
（三）、增加對商品流通部門建設的投入
我國已進入了產品相對過剩時期，買方市場正式形成，然而，自1997年以來市場的有效需求一直難以啟動，但商品流通市場的作用依舊不可小視，經濟的大發展只有在商品流通部門健康發展的前提下才有可能，而過渡區域的商品流通部門的發展現狀根本無法支持經濟的健康發展，具體情況見表4，所以金融部門有必要對過渡區域的商品流通部門建設給予一定的金融支持?？紤]到有形市場的現狀，過渡區域的金融部門應將支持的重點放在自身業務水平提高這點上。
第一，提高金融機構自身的業務經營水平，努力開發便于本區域商品交易的金融工具。金融部門為了能一方面支持過渡區域商品流通體系的完善建設，另一方面也出于對促進自身發展方面的考慮，極有必要提高開發和運用新型金融工具的能力。如大力推廣信用卡、發展電子錢包業務、實現銀行間的一卡通、建設POS終端、引入綜合賬戶管理體系等。
第二，做好為無形的商品交易市場提供服務的準備。信息產業帶來的不僅僅是信息的共享，同時它也給商品交易方式上帶來了一場巨大的變革，盡管目前過渡區域的網上購物還不普及，但過渡區域的金融部門應該未雨綢繆，加速自己在信息網絡方面的軟硬件建設。
第三，切實做好支持當前有形市場建設與管理方面的工作。如增設ATM（自動取款機）和CDM（自動存款機）、擴大服務種類與范圍等。
（四）、加大對社會中介組織建設的支持力度
社會中介組織廣義上是指起媒介作用的組織。主要包括四類：監督類、商務類、公益類及智能類。無論是哪一類中介組織都對經濟發展起著重要的媒介作用。黨和政府對社會中介組織建設也表現出高度重視。同志在黨的十五大報告中的機構改革部分中就曾指出要“調整和減少專業經濟部門，加強執法監管部門，培育和發展社會中介組織”。過渡區域的經濟發展離不開社會中介組織的建設，過渡區域的金融部門對于社會中介組織建設理所當然的應擔負起扶植的責任，并積極與其合作共同發展。下面就四類中介組織與金融部門的關系差別，分別分析金融部門支持中介組織的設立及發展的必要性和方式。
（1）監督類。主要包括律師、會計、審計等事務所類中介組織。由于此類中介組織對經濟能起到監督作用，所以金融機構須與其積極合作，共同為市場的規范發展盡力。
（2）商務類。主要有投資咨詢公司、項目公司等。此類中介組織提供的都是有償服務，帶有明顯的商業性質，所以金融部門可以通過采取投資入股等方式參與其經營，同時在經營活動中給予適當的引導和規范。
（3）公益類。此類中介組織帶有明顯的社會性和公益性，金融部門理應給予資金、人才、信息等的支持，特別對如勞動就業指導中心及人才交流中心等的建設和運行要加大各方面的資金支持，以便使得各類人力資源能得到最充分的利用。
（4）智能類。主要包括策劃中心、軟件測試中心、現代企業設計事務所和企業形象研究顧問公司等，它們是新興的信息產業，有著“高、新、尖”的特點，與金融部門在將來發展中所需的具有信息處理及知識的綜合運用等才能的人才培養有著密切的關系，金融部門應給予最大限度的合作與支持。
（五）.加大對基礎設施建設的投入
為了配合以上四點特別是二、三、四部分的措施能得到有效的實施，過渡區域的金融部門很有必要對基礎設施的建設增加資金支持，同時過渡區域的基礎設施建設的現狀也需要有金融部門的支持，以便基礎設施建設水平能有大的提高，降低基礎設施對吸引投資的阻礙力。
基礎建設在信息時代應包括運輸系統建設、信息系統建設及環境建設。過渡區域經濟若要得到大的發展，必須建設兩個網：一個是交通運輸網的建設，以便于有形生產要素的流轉；另一個是信息網建設，以便于有利于該區域經濟發展的信息能及時獲取和。三類主要金融機構在支持基建方面根據各自的特點可采取以下三種適合自己的方式：
第一，銀行類機構適宜采用直接投資方式。商業銀行根據自己信貸經營的特點，同時利用目前全行統一核算、統一調度資金、分級管理的財務制度，加大對過渡區域基建項目的申報審核和評估力度，從而增加對基建的信貸投入；政策性銀行根據其資金來源的財政性及使用的有償性，也可對基建適當增加投入；合作性金融機構資金運用需以安全性為首要前提，對基建的投入必定可以使其安全性得到最大保障，同時實現自己的互經營目標。
第二，證券投資機構可采取支持它們上市從而使基建有更多的資金來源的方式。由于過渡區域五省地理位置上與深滬兩交易所較近，五省的證券經營商可以與兩交易所聯合共同促進二板市場的發育成熟，從而讓基建項目和科技型中小企業都能得到社會上最廣泛資金的支持。
第三，保險部門可通過設立風險投資基金對基礎建設進行直接投資。風險投資基金的設立一方面可以使保險業的大量資金找到更好的出路，實現資金的增值；另一方面也可以促成對基建項目投資總量的增長。
過渡區域經濟發展具有極其重大的意義，作為過渡區域經濟的核心部門的金融業，只要運用的支持方式正確，使過渡區域的經濟發展優勢充分發揮出來，過渡區域的經濟騰飛就定會實現。
參考文獻：
[1]彭建剛.銀行管理經濟學[M].長沙：湖南人民出版社，1997.
[2]殷醒民.制造業結構的轉型與經濟發展——中國1978-1998制造業內部結構的調整[M].上海：復旦大學出版社，1999.
[3]吳季松.21世紀社會的新趨勢——知識經濟[M].北京：北京科學技術出版社，1999.
[4]吳鳳太主編.社會中介組織研究[M].上海：學林出版社，1998.
[5]謝冰.中國過渡區域經濟運行的資本吸納機制[J].財經理論與實踐，1999(5).
[6]徐偉平.過渡區域及其經濟發展[J].財經理論與實踐，1999(3).
[7]蔡魯倫.加入“世貿”，迎接挑戰[J].中國金融，2000(2).
[8]張敦富.投資環境評價與投資決策[M].北京：中國人民大學出版社，1999.
[9]厲以寧.國民經濟管理學[M].石家莊：河北人民出版社，1988.
